Сайт о личных финансах и инвестициях

Дождь не идет все время. Человек не бывает бедным всю жизнь.
Китайская пословица

Стоимость портфеля ПИФов на 16 мая (пятница) составила 291 629,69 рублей. Стоимость портфеля за последнюю неделю повысилась на 3,44%. А за предыдущую неделю (с 5 по 8 мая) увеличилась на 2,80%. В целом ситуация выглядит неплохо. Правда, с начала года стоимость портфеля все еще в минусе (-4,00%), а с начала работы (25.06.07) в плюсе на 4,57%.

Пока, самое негативное влияние на стоимость портфеля ПИФов оказывают паи фонда «ЛУКОЙЛ – Фонд перспективных вложений». Комментарий от представителей управляющей компании так получить и не удалось. Даже, простого отклика на запрос, отправленный по электронной почте, не пришло. Видимо, не до пайщиков.

Состав портфеля.

На прошлой неделе рынок прыснул небольшими процентами доходности. Надолго ли? Много еще неопределенности. 

Всегда тепло вспоминаю олимпиады по физике, математике, литературе. Такие интересные были задачки, так много было споров и обсуждений. Особенно вспоминаю «задачки под звездочкой». Сколько искренней радости было от решения таковых. Теперь у учащихся есть возможность поучаствовать в олимпиадах по финансам. Например, в такой: «Третья Всероссийская викторина по финансовому рынку для старшеклассников: Финансовый рынок детям – формирование новой финансовой интеллигенции». Раньше растили техническую интеллигенцию, а теперь финансовую!

Люблю смотреть разные рейтинги… И не только ПИФов.

Сегодня забрел на рейтинг «Интересы» в ЖЖ. Забавные цифры увидел.

Рейтинг «Интересы» основывается на количестве пользователей и сообществ, указавших слово в своих интересах. Далее

Я думаю каждому необходимо понять, что за каждой акцией стоит компания. И, именно, этот факт является причиной того, что акция растет или падает. Компания раньше не зарабатывала деньги, а теперь зарабатывает, компания была маленькой, а теперь выросла и превратилась в мощного игрока в своем сегменте.
Питер Линч

Стоимость портфеля ПИФов на конец апреля (30 число, среда) составила 274 252,64 рублей. Стоимость портфеля за последнюю неделю снизилась на 0,30%. За месяц на 0,45%. За первые четыре месяца 2008 года результаты не самые утешительные: Портфель ПИФов снизился на 9,72%. Индекс РТС за это же время упал на 7,33%. Индекс акций второго эшелона РТС-2 упал на 6,12%. Учитывая, что портфель ПИФов состоит лишь на 70% из фондов акций, результат по портфелю заметно хуже, чем можно было ожидать.

В общем, как и в конце марта, благодаря фондам-старичкам российского фондового рынка портфель ПИФов показал крайне неудовлетворительную доходность за первые четыре месяца работы в 2008 году.

Посмотрим подробнее как какой фонд сработал. Далее

Unus dies gradus est vitae – Один день – ступенька в лестнице жизни.

Стоимость портфеля ПИФов на конец месяца (31 марта) составила 275 480,90 рублей. Стоимость портфеля за последнюю неделю снизилась на 0,34%.

За первый квартал 2008 года результаты не самые утешительные: Портфель ПИФов снизился на 9,31%. Индекс РТС за это же время упал на 10,33%, а индекс ММВБ на 13,8%. Индекс акций второго эшелона РТС-2 упал на 6,25%. Учитыая, что портфель ПИФов состоит лишь на 70% из фондов акций, результат по портфелю несколько хуже, чем можно было ожидать. Посмотрим подробнее как какой фонд сработал.
Далее

В 1974 году в США на основе Закона о пенсионном обеспечении работников (The Employee Retirement Income Security Act (ERISA)) появилось понятие, процедура оформления и ведения индивидуальных пенсионных счетов (Individual Retirement Account – IRA) для тех, кто не имеет пенсионных счетов от работодателя. По мнению некоторых специалистов (например, Л.Дж. Гитмана) это привело к мощному росту индустрии паевых инвестиционных фондов в 80-х годов прошлого столетия.

Иметь пенсионный счет и распоряжаться им мы в нашем Отечестве пока не можем. Есть возможность переводить накопительную часть пенсии из одной управляющей компании в другую. Но это немного. Формированию настроя на накопления резервов на пенсию сегодня почти ничего не содействует. Далее

Стоимость портфеля ПИФов на пятницу (21 марта) составила 276 421,19 рублей. Стоимость портфеля за последнюю неделю снизилась на 2,51%. Индекс РТС за это же время снизился на 4,8%. В портфеле наибольшее влияние на снижение стоимости за последнюю неделю оказали паи фонда акций «Тройка-Диалог – Добрыня Никитич» – минус 4,92%. Паи остальных ПИФов в портфеле также снизились на прошлой неделе.

С момента формирования портфеля (25 июня 2007 года) стоимость снизилась на 0,88%. Снижение стоимости портфеля с начала 2008 года составляет 9,0%.

На прошлой неделе индексы росли и падали, но делали это как-то вяло. Европа и Америка отдыхали. События происходили разные, но важный для меня вывод пока один – неопределенность на рынках остается и очень большая. Далее

Самая важная вещь для инвестора – это иметь реалистические представления о будущей доходности рынка акций и облигаций. Но, не в пределах дня, недели или месяца, что бесполезно и несерьезно, а в перспективе 10 лет.
Джон Богль, основатель компании Vanguard

Стоимость портфеля ПИФов на пятницу (14 марта) составила 283 537,61руб. Стоимость портфеля за последние две недели снизилась незначительно – на 0,61%. С момента формирования портфеля (25 июня 2007 года) стоимость увеличилась на 1,67%. Снижение стоимости портфеля с начала 2008 года составляет 6,66% (забавная цифра получилась!!!).
Далее

Стоимость портфеля ПИФов на пятницу (29 февраля) составила 285 310,79 рублей. Рост стоимости портфеля за последние две недели был незначительный и составил 0,12%. С момента формирования портфеля (25 июня 2007 года) стоимость увеличилась на 2,31%. Снижение стоимости портфеля с начала 2008 года составляет чуть больше 6%.
Далее

Стоимость портфеля ПИФов на пятницу (15 февраля) составила 284 969,63 рубля. Рост стоимости портфеля за последнюю неделю составил 1,97%. Росту в наибольшей степени способствовали паи ПИФов «Тройка Диалог – Добрыня Никитич» и «Тройка Диалог – Рискованные облигации». Снижение стоимости портфеля с начала года составляет чуть больше 6%.

Состав портфеля.

Интересный сервис по портфельному моделированию нашел в сети: www.macroaxis.com. Регистрация довольно простая. Сервисы по оценке, анализу и моделированию портфеля построены на основе Современной портфельной теории (Modern Portfolio Theory), которая берет начало с работы Марковица (Markowitz). Большим минусом для российских пользователей является отсутствие в базе данных по российским ценным бумагам. Но, зато можно поупражняться с западными акциями, облигациями, взаимными фондами и т.п. Сервис, с моей точки зрения, полезен и как основа для системного подхода к анализу портфеля ценных бумаг на реальных данных.

Стоимость портфеля ПИФов на пятницу (8 февраля 2008 года) составила 279 452,41 рубль. По отношению к предыдущей пятнице стоимость портфеля ПИФов снизилась на 1,39%. Изменение стоимости портфеля ПИФов к началу года составило -8,01%. Рост с момента формирования портфеля (25 июня 2007 года) составил +0,21%.
Далее